«Софтлайн» демонстрирует двукратный рост прибыли от собственных решений

Определяющие события 2024 года

Среди основных факторов роста Группы CEO ПАО «Софтлайн» Владимир Лавров выделил продолжение эффективных сделок M&A, развитие собственных решений и международную экспансию. Также он отметил несколько важных событий, произошедших в жизни компании за последние 9 месяцев 2024 года.

Владимир Лавров, CEO ПАО «Софтлайн».
Фото: Андрей Маркеев/ICT-Online.ru

В частности, Московская биржа повысила коэффициент free-float (доля акций, находящихся в свободном обращении) для акций ПАО «Софтлайн» до 16%. Обновленный коэффициент вступил в силу с 8 ноября.

Уже сейчас у Группы имеется более 150 тысяч розничных акционеров, а по объему торгов на Московской бирже ПАО «Софтлайн» входит в топ-60 компаний (кстати, первое место в секторе «Информационные технологии» – прим. ред.). Следующий ориентир – появление акций ПАО «Софтлайн» в первом котировальном списке: это позволит еще большему количеству инвесторов стать акционерами компании.

Также в октябре совет директоров одобрил байбэк (обратный выкуп акций), так как считается, что бизнес «Софтлайн» сейчас недооценен рынком. В течение 12 месяцев будет выкуплено до 5% акций от выпущенных, то есть до 20 млн. штук. На эту операцию планируется использовать часть средств из 2,95 млрд рублей, полученных от погашения белорусских облигаций. В качестве целей выкупа заявляются финансирование сделок слияния и поглощения, а также программ мотивации сотрудников.

Еще одно важное событие этого года: в августе Группа объявила о начале приема биржевых оферт на получение акций ПАО «Софтлайн» в рамках второго этапа обмена глобальных депозитарных расписок (ГДР) Noventiq Holdings plc (международный бизнес Softline). В результате обмена его участники получили свыше 10,2 млн таких бонусных акций.

В рамках реализации стратегии выхода на международные дружеские рынки в 2024 году осуществлено открытие офисов Группы во Вьетнаме, Казахстане, Узбекистане и ОАЭ. Последнее государство компания рассматривает как ближневосточный хаб.

Основная цель компании в новых зарубежных регионах – продвижение собственных продуктов, отраслевых решений и экспертизы, а также решений российских вендоров.

Сделки M&A

В «Софтлайн» большое значение придают направлению M&A. Для его поддержки осуществлена дополнительная эмиссия акций компании в размере 76 млн штук (итого задействовано 400 млн шт).

За отчетный период осуществлено девять сделок формата M&A. Так, в феврале 2024 года Группа объявила о приобретении доли в ИТ-направлении бизнеса ГК R.Partner, занимающейся разработкой критически важных инфраструктурных решений российского и иностранного производства, а также проектированием и строительством систем жизнеобеспечения, энергоснабжения и прочих систем зданий и ЦОД.

Топ-менеджмент ГК «Софтлайн».
Фото: Андрей Маркеев/ICT-Online.ru

Май ознаменовался еще двумя сделками. SL Soft, входящая в ГК Softline, расширила продуктовый портфель за счет приобретения 100% компании «Визитек» (бренд VISITECH), которая специализируется на разработке технологий для охраны труда, повышения эффективности предприятий, промышленной и экологической безопасности. Кроме того, SL Soft приобрела контролирующую долю Citeck – разработчика специализированного решения для управления бизнес-процессами и автоматизации, включающего более 20 готовых модулей (Service Desk, CRM, Внешний портал, Управление совещаниями, Project Tracker и другие).

Также SL Soft приобрела контролирующую долю в «МД Аудит», которая занимается созданием систем управления операционными процессами в розничных сетях и специализируется на инструментах контроля качества работы персонала, учета рабочего времени и нормирования операций.

В августе 2024 года ГК Softline объявила о приобретении «ОМЗ – Информационные Технологии» (ОМЗ-ИТ) и начале стратегического партнерства с группой «ОМЗ Перспективные Технологии» (ОМЗ ПТ), результатом чего стало расширение присутствия на рынке решений для цифровой трансформации промышленного сектора.

Осенью у международной группы IPG Photonics, базирующейся в США, за 4.5 млрд руб было приобретено НТО «ИРЭ-Полюс», являющееся крупным производителем волоконных лазеров в России и СНГ и обладающее большим научно-исследовательским потенциалом и собственными производственными мощностями в России.

Сентябрь этого года ознаменовался еще двумя M&A сделками. Компания «Девелоника», входящая в ГК Softline, объявила о приобретении ООО «Тест АйТи» – российского создателя системы управления тестированием и качеством разработки программного обеспечения Test IT. А Группа компаний «Ваш платёжный проводник», также входящая в ГК Softline, приобрела SUBTOTAL – компанию-владельца кассового продукта по автоматизации розничной торговли.

Чтобы подтвердить большое значение, придаваемое ГК «Софтлайн» M&A-сделкам, на мероприятие, посвященное финитогам, был приглашен Алексей Ананьин, руководитель группы «Борлас», которая вошла в состав «Софтлайн» в июле 2023 года.

Руководитель группы «Борлас» Алексей Ананьин.
Фото: Андрей Маркеев/ICT-Online.ru

Системный интегратор «Борлас» присутствует на рынке более 30 лет. Основное направление деятельности компании – разработка, внедрение, сопровождение и развитие корпоративных информационных систем, предназначенных для повышения эффективности деятельности предприятий. Среди ее проектов: автоматизация кадрового документооборота в «Россети ЦИФРА», системы управления персоналом и производственными активами для «Федеральной сетевой компании», внедрение вычислительного комплекса для размещения государственных информационных систем (ГИС) для крупного российского телекоммуникационного оператора.

Финансовые итоги

Об экономических результатах Группы рассказал глобальный финансовый директор «Софтлайн» Артём Тараканов. В первую очередь, он отметил, что отчетность производилась по МСФО, а аудит, как и в прошлом году, осуществляла компания Mainstay.

Глобальный финансовый директор «Софтлайн» Артём Тараканов.
Фото: Андрей Маркеев/ICT-Online.ru

За 9 месяцев 2024 года оборот компании достиг 71,1 млрд руб, что, по сравнению с прошлым годом, соответствует росту более чем на 35%. Около 29% этого показателя пришлось на оборот от продажи собственных решений.

Валовая прибыль за тот же период возросла более чем на 90% до 23,9 млрд рублей. При этом валовая прибыль, полученная от собственных решений Группы, увеличилась более, чем вдвое, и составила 15,1 млрд рублей – это более 63% от общей валовой прибыли компании. В результате валовая рентабельность Группы за 9 месяцев 2024 года достигла 33,7%.

Скорректированная EBITDA компании за 9 месяцев 2024 года увеличилась также более, чем в два раза, до 4,6 млрд рублей против против 1,7 млрд руб годом ранее. Рентабельность по EBITDA (соотношение EBITDA к валовой прибыли) составила 19,3% (в прошлом году – 13,7%). Цель компании – довести этот показатель до 25%, что соответствует уровню мировых стандартов.

Чистая прибыль Группы за обозначенный период превысила 1,5 млрд рублей.

Планы и перспективы

2024 год еще не закончился, поэтому в «Софтлайн» прогнозируют рост отдельных показателей за оставшееся время.

Так, в рамках утвержденного бюджета на 2024 год ожидается, как минимум, увеличение оборота Группы до 110 млрд рублей, валовой прибыли – до 30 млрд рублей, а скорректированного показателя EBITDA – до 6 млрд рублей.

Соотношение скорректированного чистого долга к скорректированной EBITDA Группы на конец 2024 года по-прежнему ожидается на уровне не более двух, что является комфортным уровнем долговой нагрузки для компании, значение которого Группа нацелена не превышать и в дальнейшем.

Что касается более дальних горизонтов, то, невзирая на все сложности, которые сейчас переживает фондовый рынок, к 2028 году в компании планируют увеличить капитализацию в пять раз. В том числе, за счет слияний и поглощений, а также роста мультипликатора.