По результатам состоявшегося вчера первого в России размещения биржевых облигаций их эмитент — «РБК — Информационные системы» разместил 1,5 млрд руб. по ставке купона (равна доходности) 12,25% годовых. Как сообщил организатор размещения Альфа-банк, в результате аукциона поступило 86 заявок на общую сумму 2,373 млрд руб., что составило 159% от объема предлагаемого выпуска. Ранее представители организатора размещения прогнозировали ставку купона в районе 12% годовых.
По словам заместителя председателя совета директоров «РБК — Информационные системы» Дмитрия Белика, привлеченные в ходе размещения средства будут частично направлены на рефинансирование долгов, объем которых на сегодняшний день составляет 150 млн долл., а также на развитие интернет-проектов в неделовом сегменте. «РБК сейчас позиционируется как деловой ресурс, а в будущем мы видим серьезное развитие неделового сегмента, в связи с этим мы планируем вкладываться в развлекательные проекты», — говорит Дмитрий Белик. Он не исключил, что в текущем году будет еще одно размещение биржевых облигаций: «Все будет зависеть от конъюнктуры рынка и потребностей компании в финансировании».
Как сообщил директор по листингу и работе с клиентами ФБ ММВБ Леонид Савинов, на сегодняшний день биржа помимо «РБК — Информационные системы» присвоила номера выпускам биржевых облигаций двум эмитентам: «Аптечная сеть «36,6» (один выпуск на 1 млрд руб.) и АвтоВАЗ (десять выпусков на 10 млрд руб.). «В ближайшие две недели пройдут еще два размещения биржевых облигаций, в частности, в среду АвтоВАЗ проводит размещение двух выпусков облигаций на общую сумму 2 млрд руб.», — говорит Леонид Савинов, отмечая, что по итогам года ожидается десять размещений биржевых облигаций.
По мнению главного аналитика отдела анализа финансовых рынков Связь-банка Юрия Бодрина, размещение «РБК — Информационные системы» стоит признать успешным и этому в нынешней конъюнктуре долгового рынка способствовали характеристики биржевых облигаций. «Во-первых, облигации размещаются на короткий срок — до года, а во-вторых, не надо ждать месяц-полтора до начала обращения бумаг на вторичном рынке», — считает Юрий Бодрин. В свою очередь, аналитик МДМ-банка Максим Коровин ожидал меньшую ставку купона по облигациям: «Мы думали, что доходность будет поменьше, в районе 11% годовых, поскольку у компании хорошие показатели и минимальная долговая нагрузка». По словам Максима Коровина, «РБК — Информационные системы» выгоднее было бы разместить не биржевые, а обыкновенные рублевые облигации, поскольку тогда они могли бы быть включены в ломбардный список ЦБ.
Полина Смородская
Цифры говорят
